網貸整治新進展：監管爭取下半年開啟備案試點

作為網貸合規的重要一步，網貸備案一直是市場關注的焦點。4月3日，北京商報記者從知情人士處獲悉，近日，網際網路金融風險專項整治工作領導小組、網路借貸風險專項整治工作領導小組召開專題會議，會議明確，2019年網路借貸風險專項整治要壓實屬地整治責任，有力有序化解存量風險。此外，該知情人士透露，監管有望在2019年下半年開啟網貸備案試點。

據上述知情人士透露，2019年監管要完成將符合一定條件的在營機構接入有關資訊系統，加大資料監測和資訊披露力度。要穩妥有序推進分類處置，引導機構轉型或良性退出；要嚴格標準，穩步推進備案准備工作；要嚴厲打擊嚴重違法違規平臺。

據財新報道，監管有意爭取在2019年下半年在部分發達地區開展試點備案工作，完成少量機構的備案登記工作。並在總結試點經驗的基礎上，按照防範重大風險三年攻堅戰的總體實現要求，在2020年完成全國範圍記憶體量網貸機構的備案登記工作。上述知情人士也向北京商報記者確認，目前監管正在起草網貸備案的方案。另有一地方監管人士並未否決備案的最新進展，表示將聽從安排。

自2016年8月24日《網路借貸資訊中介機構業務活動管理暫行辦法》出臺以來，網貸行業拉開了合規整改的序幕。2017年12月8日，P2P網路借貸風險專項整治工作領導小組辦公室又下發《關於做好P2P網路借貸風險專項整治整改驗收工作的通知》對下一步的整改驗收階段做出了詳細部署，要求各地在2018年4月底之前完成轄內主要P2P機構的備案登記工作，6月底之前全部完成；並對債權轉讓、風險備付金、資金存管等關鍵性問題做出進一步的解釋說明。在監管發文不到一個月時間，已先後有廈門、廣東（深圳市除外）、上海、深圳、北京、福建、浙江、江蘇等地釋出了備案細則。不過，在網貸整改兩年多之後，行業仍是“零備案”。

對於網貸的最新監管風向，蘇寧金融研究院網際網路金融研究中心主任薛洪言在接受北京商報記者採訪時表示，“現階段沒有訊息是網貸行業的最大問題，網貸行業呼籲明確的預期，無論寬嚴鬆緊，有了明確的方向，各方才能採取下一步行動。對監管來講，提早啟動實質性備案工作，對於P2P行業整改和金融防風險都能發揮積極作用。”

在備案重要考核指標方面，據財新報道，監管擬將網貸機構分為區域性和全國性的經營平臺，並提出了數千萬元和數億元起的資本金門檻。此外，監管也在醞釀要求平臺需計提不同層級的風險準備金和風險補償金。薛洪言進一步指出，從財新披露的資訊看，此次備案要求，提出了一些新的監管思路，如註冊資本金、風險準備金以及區域平臺和全國平臺的區別等等，整體上看，P2P的備案門檻提高了，備案後的P2P也將戴上鐐銬經營，以降低潛在風險。

麻袋研究院高階研究員王詩強表示，網貸重啟備案主要有三方面原因：一是，經過2年多的合規整改，網貸平臺數量已經從六千多家下降到目前的一千家左右，效果非常明顯，部分平臺基本完成合規整改，因此，此時啟動備案時機已經成熟；二是，對於合規平臺進行備案，有利於促進其他平臺積極整改，促進行業健康發展；三是，央視“315晚會”關於“714高炮”的報道充分說明居民的消費信貸需求旺盛，而傳統金融機構很難服務，因此，重啟備案，有利於利用網貸平臺解決這群客戶的資金需求，引導借款人遠離“714高炮”平臺。

網貸之家統計資料顯示，截至2019年3月底，P2P網貸行業正常運營平臺數量下降至1021家，累計停業及問題平臺數量達到了5595家，P2P網貸行業累計平臺數量達到6616家（含停業及問題平臺）。哪些平臺能夠順利“上岸”？零壹研究院院長於百程分析認為，從監管方一貫的政策來看，一直強調的是控制風險，引導退出，但也並不是要完全遏制這一金融創新。如何在風險和創新之間尋求平衡，考驗監管的智慧。從目前傳出的方案看，備案平臺在資訊中介的基礎上，疊加了槓桿和風險控制要求，符合金融的監管思路。未來資本實力強，技術和風控能力強的合規平臺，才有機會開展全國性業務。

王詩強表示，備案重啟既有利於平臺提升估值、獲取外部融資，增強平臺抗風險能力，又有利於激勵還不合規的平臺積極整改，促進行業健康發展。他同時表示，網貸備案基本上是按照“108條P2P網貸合規檢查問題清單”執行，因此，想要順利通過備案，就不能出現問題清單中所列問題。此外，想要獲得全國性的網貸備案資質，不僅實繳資本等硬性指標符合監管要求，股東背景也是重要考慮因素。

薛洪言也表示，對於P2P行業而言，備案時間表從明確將加速平臺分化過程，有備案資格的平臺有序備案，沒有資格的平臺將有序退出。不論細則條件如何變化，合規性強、規模大的平臺都是備案的種子選手，從監管導向上看，也是樂意給頭部平臺放行，對中小平臺，更希望其轉型和退出。